ตลาดเป็นเทรนด์เมื่อจุดสูงแต่ละจุดสูงกว่าจุดก่อนหน้าและจุดต่ำแต่ละจุดก็สูงขึ้นด้วย (แนวโน้มขาขึ้น) หรือเมื่อทั้งสองต่ำลงเรื่อย ๆ (แนวโน้มขาลง) ตลาดเป็นไซด์เวย์เมื่อจุดสูงและจุดต่ำหยุดอยู่ที่สองระดับเดิมซ้ำ ๆ กลยุทธ์เทรนด์ซื้อความแข็งแรง กลยุทธ์ไซด์เวย์ซื้อความอ่อนแรง การใช้กลยุทธ์หนึ่งในสภาวะของอีกกลยุทธ์คือสาเหตุที่พบบ่อยที่สุดของการขาดทุนต่อเนื่อง
ก่อนจะเลือกอินดิเคเตอร์ รูปแบบกราฟ หรือจุดเข้า ให้ตอบคำถามเดียว: ตลาดนี้กำลังเป็นเทรนด์หรือไซด์เวย์?
เครื่องมือทางเทคนิคเกือบทุกชิ้นตั้งอยู่บนสภาวะใดสภาวะหนึ่งในสองแบบนี้ และจะทำงานผิดพลาดในอีกแบบ การตอบผิดตรงนี้แพงกว่าความผิดพลาดเรื่องจุดเข้าใด ๆ เพราะมันหมายความว่าเครื่องมือทั้งชุดของคุณเล็งไปที่สถานการณ์ที่ผิด
สองสภาวะ นิยามแบบง่าย ๆ
ลืมความรู้สึกที่มีต่อกราฟไปก่อน ดูจุดสูงและจุดต่ำตามลำดับ
แนวโน้มขาขึ้น — จุดสูงแต่ละจุดสูงกว่าจุดก่อนหน้า และจุดต่ำแต่ละจุดก็สูงกว่าจุดก่อนหน้าด้วย ผู้ซื้อยอมจ่ายแพงขึ้นเรื่อย ๆ ผู้ขายกดราคาลงได้ไม่ต่ำเท่าเดิม
แนวโน้มขาลง — ภาพสะท้อนกลับด้าน จุดสูงแต่ละจุดต่ำลง จุดต่ำแต่ละจุดต่ำลง
ช่วงไซด์เวย์ — ไม่ใช่ทั้งสองแบบ จุดสูงหยุดอยู่ใกล้ราคาหนึ่งซ้ำ ๆ จุดต่ำหยุดอยู่ใกล้อีกราคาหนึ่ง และราคาเด้งไปมาระหว่างสองระดับนั้นโดยไม่ไปไหน
สังเกตว่านิยามเหล่านี้ตั้งอยู่บนจุดสูงและจุดต่ำ ไม่ใช่ความประทับใจ “ดูเป็นขาขึ้น” ไม่ใช่การทดสอบที่ใช้ได้อย่างสม่ำเสมอ แต่ “จุดสูงล่าสุดสูงกว่าจุดสูงก่อนหน้า” ใช้ได้ ตอนที่ 7 อธิบายวิธีระบุจุดเหล่านั้นอย่างแม่นยำ
ทำไมเรื่องนี้จึงกำหนดแนวทางทั้งหมดของคุณ
สองสภาวะนี้ต้องการพฤติกรรมที่ตรงข้ามกัน อ่านแถวแรกให้ดี:
| เทรนด์ | ไซด์เวย์ | |
|---|---|---|
| ซื้อเมื่อ | ราคาแข็งแรง ตอนย่อตัว | ราคาอ่อนแรง ที่ขอบล่าง |
| ขายเมื่อ | ราคาอ่อนแรง ตอนเด้งขึ้น | ราคาแข็งแรง ที่ขอบบน |
| วาง Stop | เลยจุดต่ำล่าสุด | เลยขอบของกรอบ |
| สิ่งที่ทำให้ล้มเหลว | ตลาดไซด์เวย์ที่แกว่งไปมา | เบรกเอาต์ที่เด็ดขาด |
เทรดเดอร์สายเทรนด์ซื้อความแข็งแรง เทรดเดอร์สายไซด์เวย์ซื้อความอ่อนแรง นี่ไม่ใช่รูปแบบย่อยของกันและกัน — มันคือคำสั่งที่ตรงข้ามกัน
คนที่ใช้ตรรกะไซด์เวย์กับตลาดที่เป็นเทรนด์จะขายทุกจุดสูงใหม่แล้วถูกตลาดเหยียบ คนที่ใช้ตรรกะเทรนด์ในช่วงไซด์เวย์จะซื้อทุกเบรกเอาต์แล้วถูกตลาดตีกลับทุกครั้ง ไม่มีใครใช้วิธีที่แย่ — ทั้งคู่ใช้วิธีที่ดีกับสภาวะที่ผิด
ประเด็นสำคัญ ตลาดใช้เวลาเคลื่อนออกด้านข้างมากกว่าเป็นเทรนด์ ดังนั้นกลยุทธ์เทรนด์ที่ให้ผลขาดทุนเล็ก ๆ ติดกันหลายครั้งมักไม่ได้พัง — มันกำลังถูกใช้ผ่านช่วงไซด์เวย์ ซึ่งตรงกับที่บทการอ่าน Drawdownเรียกว่า “ไม่ใช่ฤดูของมัน” ไม่ใช่ “พัง”
สังเกตการเปลี่ยนแปลง
ช่วงเปลี่ยนผ่านคือจุดที่เงินเคลื่อนเร็วที่สุด และมันปรากฏในจุดสูงและจุดต่ำก่อนที่จะชัดเจน
เทรนด์ที่กลายเป็นไซด์เวย์ การดีดขึ้นไปไม่ผ่านจุดสูงก่อนหน้า แล้วจุดต่ำก็ยืนได้ ลำดับจุดสูงที่สูงขึ้นขาดลงโดยไม่มีการกลับตัว — นั่นคือจุดเริ่มต้นของการพักตัว
ไซด์เวย์ที่กลายเป็นเทรนด์ ขอบด้านหนึ่งถูกเบรก และราคากลับเข้ากรอบไม่ได้ การเบรกส่วนใหญ่ล้มเหลว ซึ่งเป็นเหตุผลที่ตอนที่ 8 ทั้งตอนว่าด้วยเรื่องเบรกหลอก
ช่วงแบนราบช่วงเดียวยังไม่ใช่ไซด์เวย์ การแตะขอบแต่ละด้านสองครั้งคือขั้นต่ำในทางปฏิบัติ ก่อนจะถือว่าเป็นไซด์เวย์ที่น่าเทรด — สองจุดนิยามระดับราคาได้ จุดเดียวนิยามอะไรไม่ได้เลย
ใช้มันก่อนเทรดทุกครั้ง
สามคำถาม ตามลำดับ ก่อนจะพิจารณาเซ็ตอัปใด ๆ:
- บนไทม์เฟรมที่สูงกว่า จุดสูงและจุดต่ำกำลังทำอะไรอยู่? ไต่ขึ้น ร่วงลง หรือซ้ำที่เดิม?
- ถ้าซ้ำที่เดิม ขอบอยู่ตรงไหน? วาดมันออกมา ถ้าคุณวาดได้ไม่ชัด ตลาดอาจกำลังเปลี่ยนผ่าน — เป็นเหตุผลให้เทรดขนาดเล็กลงหรือยืนดูอยู่ข้างนอก
- การเทรดที่คุณตั้งใจไว้ตรงกับสภาวะที่เพิ่งระบุได้หรือไม่? ถ้าไม่ตรง การเทรดนั้นก็ผิด ไม่ว่าจุดเข้าจะดูดีแค่ไหน
คำถามที่สามนั้นป้องกันการขาดทุนได้มากกว่าเทคนิคจุดเข้าใด ๆ และใช้เวลาเพียงสามสิบวินาที
ตอนถัดไป: แนวรับและแนวต้าน — ระดับราคาที่สร้างช่วงไซด์เวย์ และเหตุผลที่เทรนด์หยุดพักตรงที่มันหยุด
- แนวโน้มขาขึ้นสร้างจุดสูงที่สูงขึ้นและจุดต่ำที่สูงขึ้น แนวโน้มขาลงสร้างจุดสูงที่ต่ำลงและจุดต่ำที่ต่ำลง
- ในช่วงไซด์เวย์ จุดสูงหยุดใกล้ระดับหนึ่ง และจุดต่ำหยุดใกล้อีกระดับหนึ่ง
- ตลาดใช้เวลาส่วนใหญ่อยู่ในช่วงไซด์เวย์มากกว่าเป็นเทรนด์
- กลยุทธ์เทรนด์และกลยุทธ์ไซด์เวย์ให้คำสั่งตรงข้ามกัน จึงต้องปิดกลยุทธ์หนึ่งเมื่ออีกกลยุทธ์ใช้ได้
